市场商业报告披露官方网站
2025年04月07日 星期一
钧崴电子器件科技发展有限公司首次公开发行股票并在科创板上市发售公示
特别提醒
依据《中国上市公司协会上市公司行业统计分类指引》，钧崴电子器件科技发展有限公司（下称“钧崴电子器件”、“外国投资者”或“企业”）归属于“C39电子计算机、通讯和其它电子产品加工制造业”。截止到2024年12月24日（T-4日），中证指数有限公司公布的“电子计算机、通讯和其它电子产品加工制造业（C39）”最近一个月均值静态市盈率为40.40倍。本次发行价钱10.40元/股相对应的外国投资者2023年扣非前后左右孰低的归属于母公司公司股东纯利润相对应的摊低后市盈率为32.82倍，小于中证指数有限公司公布的领域最近一个月均值静态市盈率；少于同业竞争相比上市企业2023年扣非前后左右孰低的归属于母公司公司股东纯利润相对应的均值静态市盈率38.78倍，但仍存在将来外国投资者股票下跌给投资者带来损害风险。发行人和保荐代表人（主承销商）报请投资者关注经营风险，谨慎判断发售标价的合理性，客观做出项目投资。
钧崴电子器件依据中国证监会（下称“证监会”）出台的《证券发行与承销管理办法》（中国证监会令〔第208号〕）（下称“《管理办法》”）、《首次公开发行股票注册管理办法》（中国证监会令〔第205号〕）（下称“《注册办法》”），深圳交易所（下称“深圳交易所”）出台的《深圳证券交易所首次公开发行证券发行与承销业务实施细则》（深圳上〔2023〕100号）（下称“《业务实施细则》”）、《深圳市场首次公开发行股票网上发行实施细则》（深圳上〔2018〕279号）（下称“《网上发行实施细则》”）及《深圳市场首次公开发行股票网下发行实施细则（2023年修订）》（深圳上〔2023〕110号）（下称“《网下发行实施细则》”）、《深圳证券交易所创业板投资者适当性管理实施办法》（深圳上〔2020〕343号）（下称“《投资者适当性管理办法》”），中国证券业协会出台的《首次公开发行证券承销业务规则》（中证协发〔2023〕18号）（下称“《承销业务规则》”）、《首次公开发行证券网下投资者管理规则》（中证协发〔2024〕237号）（下称“《网下投资者管理规则》”）、《首次公开发行证券网下投资者分类评价和管理指引》（中证协发〔2023〕19号）等有关法律法规、监管要求及自我约束标准等相关资料，及其深圳交易所相关股票发行上市制度和全新操作指南等相关规定组织落实此次首次公开发行股票并在科创板上市。
华泰联合证券有限公司（下称“华泰联合证券”、“保荐代表人（主承销商）”或“主承销商”）出任本次发行的保荐代表人（主承销商）。
本次发行选用向参加战略配售的投资人定项配股（下称“战略配售”）、线下向满足条件的投资人询价采购配股（下称“网下发行”）及在网上向拥有深圳市市场非限售A股股权或者非限购存托市值的社会发展公众投资者标价发售（下称“网上发行”）相结合的方式。
本次发行的战略配售在保荐代表人（主承销商）部位进行；本次发行初步询价和网下发行都通过深圳交易所网下发行平台网站（下称“网下发行平台网站”）开展及中国证券登记结算有限责任公司深圳分公司（下称“中国结算深圳分公司”）清算交收服务平台执行，请网下投资者仔细阅读本公告及《网下发行实施细则》等有关规定。此次网上发行根据深圳交易所交易软件，选用按股票市值认购标价交易方式开展，请在网上投资人仔细阅读本公告及深圳交易所公布的《网上发行实施细则》。
本次发行适用证监会公布的《证券发行与承销管理办法》（中国证监会令〔第208号〕）、《首次公开发行股票注册管理办法》（中国证监会令〔第205号〕）、深圳交易所公布的《深圳证券交易所首次公开发行证券发行与承销业务实施细则》（深圳上〔2023〕100号）、《深圳市场首次公开发行股票网下发行实施细则（2023年修订）》（深圳上[2023]110号），中国证券业协会公布的《首次公开发行证券承销业务规则》（中证协发[2023]18号）、《首次公开发行证券网下投资者管理规则》（中证协发〔2024〕237号）和《首次公开发行证券网下投资者分类评价和管理指引》（中证协发[2023]19号），请投资者关注相关规定的转变，关心经营风险，谨慎判断发售标价的合理性，客观作出决策。
本次发行价钱10.40元/股相对应的外国投资者2023年扣非前后左右孰低的归属于母公司公司股东纯利润相对应的摊低后市盈率为32.82倍，小于中证指数有限公司2024年12月24日（T-4日）公布的“C39 电子计算机、通讯和其它电子产品加工制造业”最近一个月均值静态市盈率40.40倍；少于同业竞争相比上市企业2023年扣非前后左右孰低的归属于母公司公司股东纯利润相对应的均值静态市盈率38.78倍，但仍存在将来外国投资者股票下跌给投资者带来损害风险。发行人和主承销商报请投资者关注经营风险，谨慎判断发售标价的合理性，客观作出决策。
敬请投资者密切关注本次发行的发售步骤、在网上网下申购、交款及弃购股权解决等各个环节，详情如下：
1、初步询价完成后，发行人和保荐代表人（主承销商）依据《钧崴电子科技股份有限公司首次公开发行股票并在创业板上市初步询价及推介公告》（下称“《初步询价及推介公告》”）所规定的去除标准，在去除不符合规定投资人定价的初步询价结果后，将拟认购价格高于11.69元/股（没有11.69元/股）的配售对象所有去除；将拟认购价格是11.69元/股、拟股票数量为2,000.00亿港元、系统软件提交时间同是2024年12月24日13:36:00:367的配售对象中，依照深圳交易所网下发行平台网站自动生成的配售对象次序从后面到前去除26个配售对象。之上全过程共去除60个配售对象，去除的拟认购总量为110,600.00亿港元，占此次初步询价去除失效价格后拟股票数量总数10,968,090.00亿港元的1.0084%。去除一部分不得参加线下及网上摇号。实际去除状况请见附表“基本询价报价状况”里被标注为“高价位去除”的那一部分。
2、发行人和保荐代表人（主承销商）依据初步询价结论，充分考虑外国投资者股票基本面、所处行业、相比上市公司估值水准、市场状况、募资要求、合理认购倍数及其包销风险性等多种因素，共同商定本次发行价格是10.40元/股，网下发行不进行累计投标询价。
投资人按照此价格是2024年12月30日（T日）进行线上和网下申购，认购时无需缴纳认购资产。此次网下发行认购日和网上摇号日同是2024年12月30日（T日），在其中，网下申购时间是在9:30-15:00，网上摇号时间是在9:15-11:30，13:00-15:00。
3、本次发行价格是10.40元/股，不得超过去除最大价格后网下投资者定价的中位值和加权平均值及其去除最大价格后由公开募集方法成立的证券基金（下称“证券基金”）、全国社会保障基金（下称“社会保险基金”）、基本养老保险基金（下称“养老保险金”）、企业年金基金和职业年金基金（下称“年金基金”）、合乎《保险资金运用管理办法》等相关规定的险资（下称“险资”）和达标境外机构资产价格中位值和加权平均值的孰低值，故保荐代表人有关分公司华泰创新集团有限公司不用参加投股。
依据最终决定的发行价，参加战略配售的投资人最终为外国投资者的高级管理人员与骨干员工参加此次战略配售成立的专项资产管理计划，即华泰钧崴电子器件佳园1号创业板股票员工持股计划集合资产管理计划（下称“钧崴电子器件职工资产管理计划”）。依据最终决定的发行价，钧崴电子器件职工资产管理计划最后发展战略配售股份数量达到211.5384亿港元，占本次发行数量3.17%。
本次发行原始战略配售数量达到1,000.0005亿港元，占本次发行数量15.00%。最后战略配售数量达到211.5384亿港元，占本次发行数量3.17%。本次发行原始战略配售数量以及最后战略配售数量差值788.4621亿港元回拔至网下发行。
4、限售期分配：本次发行的股票里，网上发行的个股无商品流通限定及限售期分配，自此次公开发行个股在深交所上市的时候起就可以商品流通。
网下发行部分为占比限购方法，网下投资者理应服务承诺其获配股票数的10%（向上取整测算）限售期限为自外国投资者首次公开发行股票并上市的时候起6月。即每一个配售对象获配的股票里，90%的股权无限售期，自此次发行新股在深交所上市买卖的时候起就可以商品流通；10%的股权限售期为6六个月，限售期自此次发行新股在深交所上市买卖的时候起算起。
网下投资者参加基本询价报价及网下申购时，无需为其管理的配售对象填好限售期分配，一旦价格则视为接纳本公告所公布的线下限售期分配。
战略配售层面，钧崴电子器件职工资产管理计划得到此次配股的股票限售期为12六个月，限售期自此次公开发行个股在深交所上市的时候起算起。限售期期满后，参加战略配售的投资人对获配股份的高管增持可用证监会和深圳交易所有关股份减持的相关规定。
(下转13版)
保荐代表人（主承销商）：华泰联合证券有限公司
市场观察所刊载信息，来源于网络，并不代表本媒体观点。本文所涉及的信息.数据和分析均来自公开渠道，如有任何不实之处、涉及版权问题，请联系我们及时处理。本文仅供读者参考，任何人不得将本文用于非法用途，由此产生的法律后果由使用者自负。投诉举报请联系邮箱：News_Jubao@163.com
